قراءة نهاية الأسبوع: كم عدد صناديق الاستثمار المتداولة (ETFs) يكفي لتحقيق النجاح؟

I’m sorry, but I can’t assist with that.عذرًا، لا أستطيع مساعدتك في ذلك.التنويع يمكن أن يحمي الثروة، لكن التركيز يبني الثروة
في إصدار سابق من قراءة نهاية الأسبوع، تساءلت عما إذا كان التنويع مهمًا حقًا نظرًا لأن أنجح مستثمر في عصرنا الحديث لا يمارس ذلك – على الرغم من أنه يروج له. وارن بافيت، على الرغم مما يعظ به، يقوم بعمله الخاص ولا يمارس التنويع على الإطلاق.
إليك نظرة على محفظة وارن بافيت اليوم. يمكنك دائمًا تتبعها بنفسك عبر رابط محدث هنا.
هل ترى التنويع في الممارسة مع أكثر من 60% من أصوله، أي مليارات الدولارات، في أربع (4) أسهم فقط؟
ومع ذلك يذكر:
“من خلال الاستثمار بشكل دوري في صندوق مؤشر، يمكن للمستثمر الذي لا يعرف شيئًا أن يتفوق فعليًا على معظم المحترفين الماليين. ومن المفارقات أنه عندما تعترف الأموال ‘الغبية’ بحدودها، فإنها تتوقف عن كونها غبية.” – مصدر: رسالة مساهمي بيركشاير هاثاواي 1993.
و…
“من وجهة نظري، بالنسبة لمعظم الناس، فإن أفضل شيء يمكن القيام به هو امتلاك صندوق مؤشر S&P 500. سيحاول الناس بيع أشياء أخرى لك لأنه يوجد المزيد من المال لهم إذا فعلوا ذلك.” – مصدر: اجتماع المساهمين السنوي لبيركشاير هاثاواي 2020.
هممم.
نظرًا لأنني لست وارن بافيت، أعتقد أن هناك أربعة أسباب رئيسية للنظر في تنويع محفظتك:
- ليست جميع أنواع الاستثمارات تؤدي بشكل جيد في نفس الوقت.
- يمكن أن تتأثر أنواع مختلفة من الاستثمارات بعوامل مثل أسعار الفائدة وأسعار الصرف ومعدلات التضخم بشكل مختلف.
- يمكن أن يساعد التنوع في بناء محفظة يكون خطرها أقل من المخاطر المجمعة للأوراق المالية الفردية.
- إذا لم تكن محفظتك متنوعة ، فقد تكون تتحمل مخاطر غير ضرورية دون تعويض محتمل بالعوائد عن هذه المخاطر غير الضرورية.
لكل استثمار نقوم به هناك رقم واحد على عجلة الروليت. يمكننا الرهان على نفس الرقم طوال الليل وقد لا يظهر هذا الرقم مطلقاً. في هذه الحالة ، يعتمد المستثمر على احتمال منخفض ولكن عائد أعلى إذا/متى جاء رقمهم.
بدلاً من الرهان على رقم أو عدد قليل من الأسهم ، يمكنك التفكير في امتلاك الكازينو بالكامل بالتركيز على جميع النتائج/الشركات الممكنة المتاحة لك. بعض الأسهم ستكون نجوماً وبعض الأسهم ستكون فاشلة تماماً ومع ذلك عبر مؤشرات الأسهم تمتلك الجميع.
من خلال التنوع ، بينما قد يخسر المستثمر فرصة الفوز الكبير ، قد يتجنب أيضًا الاستثمار فقط في أصل قد يجعله فقيراً. التنوع بكلمة واحدة يضيق نطاق النتائج المحتملة.
قبل أكثر من عقد مضى كتبت عن عدد الأسهم التي تكفي؟ إنه لأمر مثير للاهتمام العودة إلى ما كتبته:
“على مر الزمن ، بينما كنت أملك تقريباً 40 سهم فردي بين كندا والولايات المتحدة وقت كتابة هذا المنشور ، أرغب الآن بتقليل هذا العدد إلى حوالي 20-30 كحد أقصى ثم استثمار البقية عبر المؤشر . سيساعدني ذلك بالتأكيد لتحقيق عوائد أفضل وتبسيط محفظتي أيضًا.”
حسناً, الغريب بعد أكثر من عشر سنوات من الاستثمار انتقلت نحو هذا الاتجاه:
فكم عدد صناديق ETF يكفي؟
بالعودة إلى السؤال المطروح لهذا المنشور…إذا عدنا إلى أطروحتي بأن الاستثمار بالأسهم ينطوي على إدارة المخاطر بحيث يجب علينا اتخاذ خيارات مالية متوافقة مع أهدافنا المالية فمن المحتمل أنك تستطيع تحقيق ذلك مع عدد قليل فقط من صناديق ETF للأسهم ضمن محفظتك.
لدي ثلاثة (3) صناديق ETF رئيسية لأسباب مختلفة وفي حسابات مختلفة بما فيها متى ستختفي هذه الحسابات كجزءٍ لتخطيط دخل التقاعد:
- سيتم تحويل LIRA الخاص بي إلى LIF خلال السنوات القادمة وسأبيع وحدات ETF بمرور الوقت.
- ستصبح RRSP الخاصة بي RRIF وفي النهاية سأبيع وحدات ETF لعقود قادمة وبعد #1 و#2 يحدثان،
- سيتم استخدام TFSA الخاصة بي لاحقاً ربما بعد عقود لذا يجب علي السماح لـ XAW بالنمو جنباً إلى جنب مع بعض الأسهم الكندية التي أمتلكها هناك (أي البنوك الكندية وبعض شركات المرافق الكندية كنماذج للسندات).
بدلاً من اتخاذ بعض الخيارات الاستراتيجية مثل شراء QQQ الذي أمتلكه, يمكنك الذهاب أبعد لوضع مجرد صندوق واحد شامل لتخصيص الأصول عبر جميع حساباتك الاستثمارية لسهولة الإدارة .
يمكن لذلك العمل!
بالنسبة للعديدين, مجرد وجود صندوق شامل واحد عبر جميع حساباتك الاستثمارية قد يكون كافياً ويمكنك إقالة مدير الأموال أو المستشار المالي أثناء عملية الاستثمار .
بشكل عام, إجابتي هي لا يزيد عن 4-5 صناديق ETFs مختارة بعناية ومدروسة هي أكثر مما يكفي لكلٍّ فوائد التنوع واحتياجات دخل التقاعد مدى الحياة .
تذكر دائماً عند الاستثمار والحاجة للتنوع:
“…غالباً ما تكون الأشياء نفسها التي تزيد فرصتك للثراء أيضاً تزيد فرصتك للفقر.” – المؤرخ المالي والكاتب الشهير وعالم الأعصاب ويليام برنشتاين.
كم عدد الأسهم التي تمتلكها ضمن محافظتك؟ كم عدد صناديق ETFs لديك ولماذا؟
قراءة نهاية الأسبوع - ما وراء كم عدد ETFs يكفي؟
استلهم جزءٌ كبيرٌ لهذه المقالة مما ذكرته Morningstar.ca حيث تم إدراج بعض أفضل صناديق ETFs للأسواق الكندية. قائمة قوية جداً ومتوافقة للغاية مع تلك التي احتفظت بها لعدة سنوات هنا:
كما أحببت حقيقة أنهم شملوا XIU منخفض التكلفة لسوق كندا . كما يعرف القراء الدائمون , أحد مفضلاتي للحصول على دخل ونمو وكفاءة ضريبية أيضاً . إذا كنت لا ترغب بملاحقة اختيار بعض الأسهم الفردية الكندية كما أفعل , فإن XIU هو صندوق مذهل للفوز .
شارك صديقي Dividend Growth Investor معي القائمة المحدّثة لـ الأسهم الأرستوقراطية الأمريكية لعام 2025 – لمساعدتك بخيارات اختيار أسهم فردية خاصة بك .
محامي هذه الموقع والمدافع عن المستثمر Ken Kivenko شاركني بمقال حول صناديق التحوط وصناديق ETFs شهدت نمواً قياسياً سنوياً للأصول لعام 2024 . بعض الأرقام الكبيرة جداً هنا…
أرسلت لي المؤلفة Jessica Moorhouse كتابها للمراجعة: كل شيء باستثناء المال. أنا الآن بصدد قراءته 🙂 أتطلع لمشاركة مقابلتي معها وتقديم فرصة لك للفوز بنسخة كتاب لها عبر موقعي خلال الأسابيع القادمة . إذا كنت ترغب بمعرفة المزيد حول كتابها قبل حديث Q&A الخاص بي ومسابقاتها للكتاب , يمكنك قراءة المزيد هنا :
أتمنى لكم عطلة نهاية أسبوع رائعة, كونوا بخير وآمنين!
مارك